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Cobalt 27以1.13億美元收購在產(chǎn)Ramu鎳-鈷礦的鈷-鎳礦物流

2018年05月24日 9:8 14761次瀏覽 來源:   分類: 鎳資訊

Cobalt 27 以 1.13 億美元(折合 1.45 億加元)收購在產(chǎn) Ramu 鎳-鈷礦的鈷-鎳礦物流;該礦物流已可產(chǎn)生現(xiàn)金流。

多倫多證券交易所創(chuàng)業(yè)板(TSXV)代碼:KBLT

法蘭克福證券交易所(FRA)代碼:27O

Cobalt 27 很高興地宣布,公司將收購一處在產(chǎn)鈷-鎳礦物流(該礦物流系一處開采期限較長的世界級資產(chǎn)所產(chǎn)生),此次收購具有轉(zhuǎn)型意義,能夠立即為公司帶來現(xiàn)金流。

世界級 Ramu 鎳-鈷礦的全球首個在產(chǎn)鈷-鎳礦物流

以 1.13 億美元(折合 1.45 億加元)的預(yù)付款收購Ramu 鎳-鈷礦(簡稱“Ramu 礦”)所產(chǎn)生的、可歸屬于 Highlands Pacific Limited(簡稱“Highlands”)的鈷產(chǎn)量份額的 55.0% 和鎳產(chǎn)量份額的 27.5% 所產(chǎn)生的礦物流(簡稱“交易”)。

Highlands預(yù)估該礦的采礦年限超過 30 年。

該交易完成后,可歸屬于Highlands的 Ramu 礦實際所有權(quán)比例將由 8.56% 升至 11.3%。

預(yù)計可歸屬礦物流產(chǎn)量約為:鈷—每年近 450,000 磅(精粉),鎳—每年近 225 萬鎊(精粉)。

該項交易將擴(kuò)充并豐富投資組合:鈷和鎳是重要的電池金屬;隨著電動車和電力蓄能系統(tǒng)在全球普及,這兩種金屬注定會從中獲益。

Cobalt 27 正在與巴布亞新幾內(nèi)亞當(dāng)?shù)爻钟?Ramu 礦股權(quán)的兩名利益相關(guān)者(合稱“MRDC”)就一份標(biāo)的為 8,700 萬美元的礦物流協(xié)議進(jìn)行深入的磋商;此等礦物流協(xié)議的條件將相同,系針對 MRDC 對 Ramu 礦合計持有的權(quán)益所產(chǎn)生的、一定比例的金屬礦物流。

Ramu 礦于 2012 年施工完畢,此后產(chǎn)量便持續(xù)攀升,目前產(chǎn)量正處峰值,位于全球成本曲線的第 1 個四分位點內(nèi),其即期和遠(yuǎn)期共識價格仍有較大增長空間。

交易使 Cobalt 27 轉(zhuǎn)型成為業(yè)內(nèi)領(lǐng)先的電池金屬礦物流和權(quán)利金公司

Ramu 礦采礦年限長、成本低廉,這些優(yōu)勢使得其對于眾多 Cobalt 27 股東而言極富吸引力。

Ramu 礦由一家業(yè)內(nèi)一流的運營商—中國冶金科工股份有限公司(Metallurgical Corporation of China Ltd.,簡稱“中冶公司”)運營;中冶公司的市值約為 120 億美元。

運營商認(rèn)為,礦物流不會對生產(chǎn)成本結(jié)構(gòu)產(chǎn)生影響。

交易資金由 Cobalt 27 的庫存現(xiàn)金和新的債務(wù)融資提供,本次交易以及 MRDC 礦物流交易的交割無需其他資金。

交易預(yù)計會產(chǎn)生可觀的自由現(xiàn)金流,給 Cobalt 27 的股東帶來巨大價值。

交易將增加 Cobalt 27 的每股資產(chǎn)凈值。

鈷價和鎳價預(yù)計可能會大幅攀升。

定于 5 月23日東部夏令時間(EDT)上午8:30(在多交所創(chuàng)業(yè)板開市前)舉行電話會議,撥入信息請見下方

安大略省多倫多市2018年5月24日電 /美通社/ -- Cobalt 27 Capital Corp.(“Cobalt 27”或“公司”)(多倫多證券交易所創(chuàng)業(yè)板(TSX.V)代碼:KBLT)(法蘭克福證券交易所(FRA)代碼:27O) 很高興地宣布,其全資子公司 Electric Metals Streaming Corp.(簡稱“Electric Metals Streaming”)已就一項鈷-鎳礦物流與 Ramu Nickel Limited(簡稱“RNL 公司”,系Highlands(澳大利亞證券交易所 (ASX) 代碼:HIG)的全資子公司)簽署一份金屬買賣協(xié)議(簡稱“《金屬買賣協(xié)議》”);該礦物流是針對可歸屬于Highlands的在產(chǎn) Ramu 礦(該礦位于巴布亞新幾內(nèi)亞)權(quán)益所產(chǎn)生的鈷-鎳,其運營商為中冶公司(簡稱“Ramu 鈷鎳礦物流”)。

主要交易條款

Ramu 鈷鎳礦物流受《金屬買賣協(xié)議》約束;根據(jù)該協(xié)議,對于Ramu 礦于開采年限內(nèi)所生產(chǎn)的、可歸屬于 RNL 公司的應(yīng)交付鈷金屬和鎳金屬份額,Cobalt 27 已同意收購55.0%的此等鈷金屬和27.5%的此等鎳金屬的購買權(quán);Cobalt 27 應(yīng)向Highlands支付 1.13 億美元(折合 1.45 億加元)的預(yù)付款。Highlands(其持有 RNL 公司 100% 的股權(quán))目前擁有 Ramu 礦 8.56% 的有效所有權(quán)。但是,Highlands將使用交易所得收益償還尚未清償?shù)?、Ramu 礦建設(shè)與開發(fā)貸款中其所應(yīng)承擔(dān)的份額,以將其對 Ramu 礦的有效所有權(quán)比例增至 11.3%。為避免疑義,Ramu 鈷鎳礦物流系基于 RNL 公司對 Ramu 礦 11.3% 的名義所有權(quán)。

此外,Electric Metals Streaming 將按照每磅應(yīng)交付鈷 4.00 美元、每磅應(yīng)交付鎳 1.00 美元的價格進(jìn)行后續(xù)付款;前述價格自2023年6月30日起進(jìn)行年度通脹調(diào)整。

Cobalt 27 的 Ramu 鈷鎳礦物流將由一項第一順位質(zhì)押權(quán)(此等質(zhì)押的標(biāo)的是Highlands在RNL中的股份)以及Highlands的保證作為擔(dān)保。

此外,與 Ramu 鈷鎳礦物流相關(guān)聯(lián),Cobalt 27 已同意對Highlands普通股進(jìn)行戰(zhàn)略股權(quán)投資;該項交易完成后,公司將擁有約 13.0% 的Highlands名義權(quán)益(簡稱“股權(quán)投資”)。受制于ASX和POMsoX的批準(zhǔn),對于股權(quán)投資,Cobalt 27 將按照慣例被授予反稀釋權(quán)。此外,基于股權(quán)投資,Cobalt 27 將有權(quán)指定一名Highlands董事;因此,股權(quán)投資交割的同時,Cobalt 27 的主席兼首席執(zhí)行官 Anthony Milewski 將被任命為Highlands董事。

Cobalt 27 和Highlands已達(dá)成一致意見,對于 1.13 億美元的礦物流交易所產(chǎn)生的收益,Highlands將以此等收益償還其所應(yīng)承擔(dān)的 Ramu 礦合伙人貸款。目前,Highlands持有 Ramu 礦 8.56% 的所有權(quán);償還其所應(yīng)承擔(dān)且尚未支付的 Ramu 礦合伙人貸款后,其所有權(quán)比例將立即升至 11.3%。

除《金屬買賣協(xié)議》外,Cobalt 27 正與巴布亞新幾內(nèi)亞當(dāng)?shù)爻钟?Ramu 礦股權(quán)的兩名利益相關(guān)者就一份標(biāo)的為 8,700 萬美元的礦物流協(xié)議進(jìn)行深入的磋商;此等礦物流協(xié)議的條件將與《金屬買賣協(xié)議》相同,系針對 MRDC 對 Ramu 礦合計持有的權(quán)益所產(chǎn)生的、一定比例的金屬礦物流。目前,MRDC 合計持有 Ramu 礦 6.44% 的權(quán)益;MRDC 按照其股權(quán)比例償還其尚未支付的 Ramu 礦建設(shè)與開發(fā)貸款后,該比例將升至 8.7%。

Highlands保留于交割后 90 日的期限內(nèi)、按照與交易相同的條件、向 Cobalt 27 收購 Ramu 鈷鎳礦物流權(quán)益中約 1,500 萬美元的部分的權(quán)利。如果 MRDC 與 Cobalt 27 簽署礦物流協(xié)議,則Highlands將有權(quán)按照相同條件、再向 Cobalt 27 收購 Ramu 鈷鎳礦物流權(quán)益中約 1,000 萬美元的部分。

Highlands已在巴布亞新幾內(nèi)亞成功運營 20 多年,熟知該地區(qū);因此,對 Cobalt 27 而言,Highlands是理想的項目合作伙伴。Cobalt 27 希望能與Highlands精誠合作,以發(fā)掘澳大利亞和泛亞太地區(qū)的新的機(jī)會。

為進(jìn)一步加強(qiáng) Cobalt 27 與Highlands的合作關(guān)系,Highlands Pacific公司的首席執(zhí)行官 Craig Lennon 先生已同意加入 Cobalt 27 的咨詢委員會。Lennon 先生已在Highlands工作 17 年,是該地區(qū)的專家。

“我們曾向投資者承諾:提供世界級礦產(chǎn)所產(chǎn)生的、能帶來現(xiàn)金流的鈷礦物流,這項交易表明我們踐行了這一承諾。世界級的 Ramu 礦規(guī)模大、利潤高、采礦年限長,我們認(rèn)為它是我們首個礦物流項目的理想選擇。我們認(rèn)為,未來幾年內(nèi)電動車將開始改變我們的社會,持有鈷和鎳(鎳也是一種重要的電池金屬)敞口將為我們的投資者帶來豐厚回報。與Highlands合作將有助于 Cobalt 27 繼續(xù)鞏固其電池金屬礦物流領(lǐng)域領(lǐng)先公司的地位,” Cobalt 27 Capital Corp.的主席 Anthony Milewski 評論道。

Ramu 礦位于巴布亞新幾內(nèi)亞北海岸 Madang 省附近,該礦的多數(shù)所有權(quán)人及運營商均為中冶公司;中冶公司持有 MCC-JJJ Mining Development Company Limited 67.02% 的股權(quán),MCC-JJJ Mining Development Company Limited持有MCC Ramu NiCo Ltd.(簡稱“中冶-Ramu 公司”)100% 的股權(quán),而中冶-Ramu 公司持有 Ramu 礦 85% 的合資權(quán)益。巴布亞新幾內(nèi)亞政府及當(dāng)?shù)赝恋厮袡?quán)人(合稱“巴布亞新幾內(nèi)亞利益相關(guān)方”)持有 Ramu 礦 6.44% 的股權(quán)。Highlands償還 Ramu 礦建設(shè)與開發(fā)貸款后,中冶-Ramu 公司的所有權(quán)比例將降至 82.3%。Ramu 礦系由中冶公司融資和建造,耗資 21 億美元,是中國當(dāng)時規(guī)模最大的海外礦業(yè)投資。中冶公司在香港證券交易所和上海證券交易所上市,市值約為 120 億美元。支持中冶公司對 Ramu 礦權(quán)益的是由三家中國鎳業(yè)和不銹鋼行業(yè)巨頭組成的聯(lián)盟:金川集團(tuán)有限公司、吉林吉恩鎳業(yè)股份有限公司和酒泉鋼鐵有限公司。

Ramu 鈷鎳礦物流會為 Cobalt 27、Highlands和 Ramu 公司的股東帶來許多利益,包括:

交易使 Cobalt 27 首次獲得在產(chǎn)礦物流,這是公司的核心資產(chǎn),讓公司能夠在未來通過收購在產(chǎn)電池金屬礦物流、權(quán)利金以及進(jìn)行相關(guān)投資獲得持續(xù)增長。

Cobalt 27 將立即收回現(xiàn)金流;該項交易回報周期短,礦物流卻是世界級的。

Ramu 礦是一處規(guī)模龐大的鎳-鈷礦,位于全球成本曲線中第一個四分位點內(nèi);其采礦年年限長,資源價格上升潛力巨大。

Ramu 鈷鎳礦物流使得Highlands能夠立即償還其 Ramu 合伙人貸款,加快現(xiàn)金流從 Ramu 礦流向Highlands,減少Highlands的不確定性。

Cobalt 27 從非運營合資合伙人處收購 Ramu 鈷鎳礦物流后,中冶公司作為運營商,該礦物流不會對其生產(chǎn)成本產(chǎn)生任何直接影響。

Ramu 礦簡介

Ramu 礦的施工和融資耗資 21 億美元,由其所有權(quán)人/運營商中冶公司于 2012 年完成建設(shè);Ramu 礦是中冶公司以鎳為核心的資源投資組合中的核心資產(chǎn)。

Ramu 鎳礦是一處規(guī)模龐大的鎳鈷礦資產(chǎn),預(yù)計總儲量為 10 億磅鎳和 1 億磅鈷。目前,Highlands預(yù)估該礦的采礦年限超過 30 年。Ramu 礦的鈷產(chǎn)量約占全球已開采鈷(鈷作為副產(chǎn)品金屬)年產(chǎn)量的 3%。

2017 年,Ramu 礦超出年度預(yù)估產(chǎn)量。根據(jù)報告,鎳產(chǎn)量為 34,666 噸,鈷產(chǎn)量為 3,308 噸,均超出其預(yù)計產(chǎn)能;凈現(xiàn)金流 1.7 億美元(未經(jīng)審計)。

Ramu 礦是全球效率最高的鎳-鈷礦之一,位于 2017 年度全球鎳資產(chǎn)成本曲線的第一個四分位內(nèi)。2018 年第一季度,平均鎳價為每磅 6.02 美元,平均鈷價為每磅 39.30 美元,鈷價峰值超過每磅 43 美元。

除了中冶公司對 Ramu 礦的投資外,很多其他大型資源公司也成功地在巴布亞新幾內(nèi)亞運營,他們近年在該國進(jìn)行了廣泛且大規(guī)模的投資,促進(jìn)了該國的經(jīng)濟(jì)發(fā)展。其中,最受人矚目的是 Harmony Gold 與 Newcrest Mining 提議出資 28 億美元建設(shè) Wafi-Golpu 合資銅金礦、Newcrest 與 Lihir Gold Limited于 2010 年以 72 億美元合并、以及 Barrick Gold 于 2015 年以2.98億美元的價格將在產(chǎn) Barrick Niugini (Porgera) 金礦50% 的權(quán)益出售給中國的紫金礦業(yè)集團(tuán)。此外,油氣巨頭??松梨诠?ExxonMobil)和法國的道達(dá)爾公司(Total)最近宣稱擬再對液化天然氣資產(chǎn)追加 130 億美元投資,雷普索爾公司(Repsol)自 2015 年起在巴布亞新幾內(nèi)亞境內(nèi)設(shè)立了上游運營實體。

交割

《金屬買賣協(xié)議》和股權(quán)投資的交割均受制于特定的前提條件,包括但不限于:簽訂保證和擔(dān)保文件,獲得政府機(jī)關(guān)和證券交易、必需的批準(zhǔn)、同意和授權(quán),以及滿足該類交易某些其他通常交割條件。

Highlands Pacific簡介

Highlands是一家在澳大利亞證券交易所(Australian Stock Exchange)和莫爾斯比港證券交易所(Port Moresby Stock Exchange,位于巴布亞新幾內(nèi)亞)上市的采礦和勘探公司。Highlands的主要資產(chǎn)包括在產(chǎn) Ramu 礦 8.56% 的權(quán)益以及 Frieda River 銅-金項目 20% 的權(quán)益;兩處礦產(chǎn)均位于巴布亞新幾內(nèi)亞。Frieda River 是巴布亞新幾內(nèi)亞境內(nèi)最大的未開發(fā)銅-金項目,也是全球規(guī)模最大的未開發(fā)露天銅礦項目之一。Highlands在巴新還全資擁有Star Mountains銅金礦勘探項目。Highlands出售 Ramu 鈷鎳礦物流所得的 1.13 億美元(折合 1.45 億加元)現(xiàn)金預(yù)付款預(yù)計足以讓其償付其 Ramu 礦建設(shè)與開發(fā)貸款,將其 Ramu 礦所有者權(quán)益從 8.56% 升至 11.3%,并將極大增強(qiáng)其近期自由現(xiàn)金流。Highlands曾參與 Porgera 金礦和 Kainantu 金礦,在巴布亞新幾內(nèi)亞運營 20 多年,是 Cobalt 27 理想的合作伙伴。

關(guān)于 Cobalt 27 的股權(quán)投資,公司將收購Highlands的1.425億股普通股的實益所有權(quán),約占股權(quán)投資交割后其已發(fā)行在外普通股數(shù)量的 13.0%。Cobalt 27 系為投資目的收購此等證券的實益權(quán)益,公司將不時評估其對Highlands的投資,并可能基于此等評估、市場情況及其他情形,選擇時機(jī)增持或減持股數(shù)。

顧問

Scotiabank 擔(dān)任 Cobalt 27 的財務(wù)顧問,Stikeman Elliott LLP、Piper Alderman 和大成所(Dentons)擔(dān)任 Cobalt 27 的法律顧問。TD Securities 擔(dān)任 Cobalt 27 董事會的戰(zhàn)略顧問。

電話會議

Cobalt 27 將于 5 月23日(星期三)東部夏令時間上午8:30召開電話會議和網(wǎng)絡(luò)直播音頻會議,管理層將于會上討論 Ramu 鈷鎳礦物流的詳情。討論過后是研究分析員和投資者的問答時段。

現(xiàn)場撥入信息

日期:2018年5月23日(星期三)

時間:東部夏令時間8:30

多倫多和國際:(647) 427-7450

北美(免費撥號):(888) 231-8191

如欲通過電腦參與網(wǎng)絡(luò)直播和幻燈片演示,請點擊:https://event.on24.com/wcc/r/1677966/641F63FCE01A9E392B7229EF4CB84421

請至少于電話會議前15分鐘接入,以確保您有充足時間下載聽取網(wǎng)絡(luò)直播所需軟件。網(wǎng)絡(luò)直播檔案一年內(nèi)可用。

回放撥號信息

多倫多和國際:416.849.0833,密碼:5286827

北美(免費撥號):855.859.2056,密碼:5286827

電話會議回放可用時段為:東部時間2018年5月23日上午11:30至東部時間2018年6月4日上午11:59。此外,參會方的音頻直播請見 Cobalt 27 網(wǎng)頁投資者部分中“大事記”頁面,網(wǎng)址:http://www.co27.com/investors/events/

科學(xué)技術(shù)信息

Ramu礦的多數(shù)所有權(quán)人是 MCC Ramu Nico Ltd.,中冶公司擁有其 67.02% 的股份。

Ramu的運營商為Ramu NiCo Management (MCC) Limited,是中冶公司的全資子公司。中冶公司在香港證券交易所(股票代碼:1618)和上海證券交易所上市,市值約為 120 億美元?!督饘儋I賣協(xié)議》系與Highlands的全資子公司 RNL 公司簽署;Highlands是澳大利亞證券交易所的上市公司,代碼:HIG。本新聞稿中的科學(xué)技術(shù)信息以及與 Ramu 項目相關(guān)的其他重要科學(xué)技術(shù)信息系由中冶公司以 Ramu 礦運營商的身份制作,并由中冶公司和Highlands披露;此等信息可在中冶公司的香港證券交易所公司資料(網(wǎng)址:http://www.hkexnews.hk/index.htm)以及Highlands Pacific的網(wǎng)站(網(wǎng)址:http://www.highlandspacific.com/asx-announcements)上查閱。

本新聞稿中所有與 Ramu 礦相關(guān)的礦物儲量和礦產(chǎn)資源預(yù)估均符合澳大利亞礦業(yè)聯(lián)合會(Australasian Joint Ore Reserves Committee)所制定的《澳大利亞礦物勘探結(jié)果、礦物儲量和礦石儲量報告規(guī)范(2012)》(2012 Australasian Code for Reporting of Exploration Results, Mineral Reserves and Ore Reserves,簡稱“《JORC 規(guī)范》”)。

本新聞稿中科學(xué)或技術(shù)類的信息已由 Robert Osborne 先生代表 Cobalt 27 審查通過;Robert Osborne 先生是職業(yè)工程師、地質(zhì)學(xué)家,也是 Osborne Laterite Geology Service Inc. 的總裁;Osborne Laterite Geology Service Inc. 是 Cobalt 27 的獨立顧問,屬于《加拿大全國性工具第 43-101 號—礦產(chǎn)項目披露標(biāo)準(zhǔn)》(簡稱“《第 43-101 號國標(biāo)》”)所定義的“合格人士”。

Cobalt 27 Capital Corp. 簡介

Cobalt 27 Capital Corp. 是一家經(jīng)營直接鈷敞口的礦業(yè)公司;鈷是電動車的關(guān)鍵技術(shù)和蓄電池市場不可缺少的元素。公司擁有 2,980 公噸實物鈷,并管理著由十項權(quán)利金組成的投資組合;公司將收購世界級的 Ramu 鎳-鈷礦所產(chǎn)生的、全球首個在產(chǎn)鈷鎳礦物流。公司計劃繼續(xù)投資于以鈷為重點的資產(chǎn)組合,包括鈷礦物流、權(quán)利金和對含鈷礦產(chǎn)的直接權(quán)益,同時,在有機(jī)會的時候可能增加其持有的鈷實物。

礦產(chǎn)資源與礦石儲量估算

以下是根據(jù)《JORC 標(biāo)準(zhǔn)》制作、截至 2016 年 12 月 31 日的 Ramu 礦礦石儲量和礦產(chǎn)資源(已包含)報告。報告系針對儲量和資源,系為 Ramu 礦的運營商和管理人 Ramu NiCo Management (MCC) Limited 制作,并由其負(fù)責(zé)。為按《第 43-101 號國標(biāo)》格式進(jìn)行報告,推測儲量未加總在探明儲量和控制儲量中。Ramu 礦的技術(shù)報告和數(shù)據(jù)已由獨立的合格人士代表公司經(jīng)盡職調(diào)查后審查通過,符合 CIM 最佳報告實踐、《JORC標(biāo)準(zhǔn)》的范圍和內(nèi)容和《第 43-101 號國標(biāo)》報告規(guī)范。已進(jìn)行現(xiàn)場踏勘,盡職調(diào)查報告已完成。本次盡職調(diào)查的范圍不包括開始運營以來新增礦產(chǎn)資源/礦石儲量評估(由中冶公司制作)。

責(zé)任編輯:彭雨晨

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